窃喜之，即于此舍觅一静室以安身。住了数期，将欲行矣。灵宅得知，忙化毒龙形容，来告水精王所遣之众曰：“尔等设此旅舍，所为何来？”石化曰：“为诛三缄师徒，以复前仇耳。”灵宅曰：“三缄师徒入舍已久，明日又将他逝矣。尔等尚未知耶？”石化曰：“从未一晤，安识其人？”灵宅乃暗指之曰：“某为三缄，某为狐疑，以下道衣道冠者，皆彼弟子也。”一一指明，告辞而去。
石化忙差心腹，报之水精王。水精王率领侍从，急投旅舍。
狐疑听得人声闹嚷，暗暗出视，见无数鱼首人身者，将师徒所居静室四面围着。其中首领，乃在舟内所刺之水精王也。狐疑怒提双剑，直向水精王而吼曰：“前夜海口镇，搂民间女子以资淫荡，早为上天所不容，狐师爷略施小术，刺尔一剑，并诛尔侍从，尚不知改悔自新，反约乌合之众，来与吾躬试法。吾乃仙官门人，岂畏尔小小妖魔！今日擒来，必碎尔躯，以泄众恨。”水精王曰：“吾在海口镇，享祖有年，皆吾护国佑民，民间甘心报答。尔师徒胡得辄恃法力，欺吾妖部？如是，吾今与尔誓不共生！”狐疑曰：“尔享民间祭祀，为何搂人女子？
试问上天分司之正大神祗，曾有搂民妇女以供淫乐，而肆无忌惮者乎？”水精王强词以对，曰：“此乃镇人甘以女子在舟行礼者，非吾搂之也。”狐疑曰：“既非尔搂，胡女子不从，尔又吊在船舟，力加鞭笞？”水精王于此答对无言，勉强上前，与狐疑战。战未片刻，力不能支，连得数伤，败出旅舍。狐疑也不驰追，当将舍内侍从乱刺一阵，如飘风逐雪，纷然乱窜，旅舍空空。妖党散余，狐疑乃入室中，告之三缄。三缄曰：“如是，吾将远行以避之。”狐疑曰：“水精王既败，必来复仇。
吾师徒且暂等候，以诛此孽。不然，海口镇之百姓，遭害无有已时。”三缄曰：“尔言甚是。”师徒言于此，遂在关中候之。
水精王大败回宫，思再兴兵，又恐不能敌。正踌躇之际，石化从旁言曰：“大王两受其辱，水族皆知。如不复仇，以彰威名，自兹以远，恐水族诸妖无人拱状。况水族此次又折去无算，虾首鱼尸，遍满北海关中，岂不羞煞？”水精王曰：“奈彼杀伐厉害，吾不能胜？”石化曰：“何不搬兵以敌之？”水精王曰：“兵搬何地？”石化曰：“金轮洞中金轮大将雄称水族，抵敌无人。吾思大王欲复此仇，非彼不可。”水精王曰：“金轮大将，耳食其名久矣，不知究属何物修成？”石化曰：“是乃昔日淮南王所佩金镯，入水千年修炼而成者。”水精王闻说，即选数车宝物，命石化押去。金轮大将问其所以，石化细将前情一一告之。金轮将大喜，将宝物收下，当点水兵五百，来至水精王处。水精王亦点五百水兵，二队合行，竟向北海关进发。
狐疑正在关内凭窗外望，见波翻海水，知有妖兵来此，遂持双剑奔至岸前。当是时也，水兵队伍已立水面。狐疑执剑骤入，横攻顺击，水兵大溃。水精王奋力而来，早被狐疑双剑刺伤左臂，一声大叫，跳入水中。金轮将手持铁斧，吼声上前，曰：“吾乃大将金轮也，何方野道，敢来此地作厉耶？”遂与狐疑战于水面。战到数十回合，吹起海风，海水直喷天半，狐疑亦将妖风吹起，霎时海波汹涌，黑雾腾腾。金轮口吐金光，直射狐疑之目。狐疑为光所射，东西莫辨，只得执定双剑，乱斲乱刺。金轮乘隙欲擒狐疑，怎奈狐疑双剑不停，愈杀愈有精神，缓败回关，将门紧闭。金轮大将追到关前，耀武扬威，口称要擒三缄师徒入得海去，诛其性命，与水精王复仇。狐疑入禀三缄曰：“而今水精王搬一海怪，金光遍体，骁勇非常。弟子败进关内，已将关门紧闭。彼迫至关外，大声叫骂，总要擒吾师徒，为水精王削恨。师将何以敌之？”三缄曰：“待吾抛起飞龙瓶，擒此妖孽。”言讫，持瓶在手，向关外抛来，霹雳一声，化为万道红霞，凭空坠下。金轮大将射以金光，此瓶将光一口吸入。金轮知宝厉害，向海而遁。三缄见彼逃奔入海，收转宝瓶。狐疑禀曰：“水精王与所搬海怪均败入海，谅知法宝厉害，抵对不能，不复来关向吾师徒搦战矣。可虑者，彼仇难复，此去必以海口镇为起衅之所，拥水以淹镇人。吾师徒若视死不救，将亿兆性命丧于水国，是保之反以害之也。不如离却此地，回镇以俟之。”三缄然其言，遂由北海关竟回海口镇，仍宿于浪王庙内。不时在岸视海水之涨跌，以卜二妖之来否。
一夜，大雨如注。天晓时，合镇人民俱骇然曰：“海水狂涌岸上，若何避之？”内有老成者，忙命抛下醴牲，以祭江神。
无如愈祭其水愈涨，镇人呼天吁地，不住悲啼。狐疑谓其师曰：“水精王拥水淹镇矣，师将何以伏此？”三缄曰：“仍伏以飞龙瓶焉。”狐疑曰：“如是，海水甚拥，速将宝瓶抛之。三缄果然持瓶抛向水拥处，口吐霞光万道，直射水中。水精王望见霞光，心胆俱碎，微微向海而退，水亦稍平。孰如此瓶竟飞入海，以吞水精王。水精王被瓶追逐约数百里，无处可避，急入金轮洞内。此瓶已在洞外，吞吸有声。水精王与金轮大将商曰：“三缄师徒实属可恶！北海关前吾辈已甚畏之，今而拥水淹及海口镇，彼又阻吾去路。吾于此即不能泄镇人之忿